Lohnt sich der Kauf der ZF Aktie 2025?

Warum HelloSafe vertrauen?

Bei HelloSafe verfolgen unsere Experten die Performance von ZF seit über drei Jahren. Jeden Monat vertrauen uns Hunderttausende von Nutzern in der Schweiz, um Markttrends zu entschlüsseln und die besten Anlagemöglichkeiten zu identifizieren. Unsere Analysen dienen rein informativen Zwecken und stellen keine Anlageempfehlungen dar. Gemäss unserer ethischen Charta wurden wir von ZF niemals vergütet und werden dies auch in Zukunft nicht.

Was ist ZF?

Wie viel kostet die ZF-Aktie?

Es ist wichtig zu beachten, dass die ZF Friedrichshafen AG eine nicht börsennotierte Aktiengesellschaft ist. Aus diesem Grund gibt es keinen öffentlichen Aktienkurs und somit keine dazugehörigen Finanzkennzahlen wie Marktkapitalisierung, Kurs-Gewinn-Verhältnis oder Handelsvolumen. Das Unternehmen befindet sich im Besitz von zwei Stiftungen, weshalb seine Anteile nicht an Börsen wie der SIX oder XETRA gehandelt werden. Für Anleger, die dennoch in das Unternehmen investieren möchten, stellen die von ZF ausgegebenen und an Börsen gehandelten Unternehmensanleihen eine alternative Möglichkeit dar.

Unsere vollständige Analyse der ZF-Aktie

Nach einer umfassenden Prüfung der jüngsten Finanzergebnisse von ZF Friedrichshafen AG und der Performance der damit verbundenen börsennotierten Einheiten in den letzten drei Jahren haben wir eine tiefgreifende Analyse durchgeführt. Unsere proprietären Algorithmen haben dabei eine Vielzahl von Datenquellen kombiniert, darunter Finanzkennzahlen, technische Signale, Marktdaten und Wettbewerbsanalysen. Da die ZF Friedrichshafen AG selbst nicht börsennotiert ist und sich im Besitz von Stiftungen befindet, richtet sich der Fokus für Aktieninvestoren auf die börsennotierten Tochtergesellschaften des Konzerns, die einen direkten Zugang zu seiner technologischen Exzellenz und Marktpräsenz bieten. Warum also könnte gerade eine Investition in das ZF-Ökosystem über seine wichtigste börsennotierte Tochtergesellschaft, ZF Commercial Vehicle Control Systems India Ltd., im Jahr 2025 zu einem strategischen Einstiegspunkt in den globalen Mobilitätssektor werden?

Jüngste performance und marktkontext

Die Aktie von ZF Commercial Vehicle Control Systems India Ltd. (ZFCVINDIA) hat in den letzten Monaten eine bemerkenswerte Widerstandsfähigkeit und ein starkes Aufwärtspotenzial gezeigt. In einem volatilen globalen Umfeld profitiert das Unternehmen von seiner strategischen Positionierung im indischen Markt, einer der am schnellsten wachsenden Volkswirtschaften der Welt. Die jüngsten Kursbewegungen deuten auf eine Konsolidierungsphase hin, die nach einer signifikanten Aufwärtsbewegung stattgefunden hat und nun eine attraktive Basis für einen neuen Aufwärtstrend bilden könnte.

Mehrere positive Ereignisse haben das Vertrauen der Anleger gestärkt:

• Starke Quartalsergebnisse: Das Unternehmen übertraf die Analystenerwartungen mit einem robusten Umsatzwachstum, das direkt von der steigenden Nachfrage nach Nutzfahrzeugen in Indien angetrieben wird.
• Staatliche Infrastrukturinvestitionen: Die indische Regierung hat massive Investitionen in den Ausbau von Autobahnen, Logistikzentren und Häfen angekündigt, was die Nachfrage nach Lastkraftwagen und Bussen weiter ankurbelt und ZFCVINDIA als Hauptzulieferer direkt begünstigt.
• Technologietransfer von der Muttergesellschaft: Die Einführung von ZF's fortschrittlichen Technologien in den Bereichen E-Mobilität und autonomes Fahren auf dem indischen Markt positioniert die Tochtergesellschaft als Innovationsführer.

Das makroökonomische Umfeld ist ebenfalls äusserst günstig. Indien erlebt einen industriellen Aufschwung, der von der "Make in India"-Initiative unterstützt wird. Für Schweizer Anleger bietet dies eine exzellente Möglichkeit zur Diversifizierung in einen Wachstumsmarkt, der weniger stark mit den europäischen Konjunkturzyklen korreliert. Der Nutzfahrzeugsektor gilt als Barometer für die wirtschaftliche Aktivität, und alle Indikatoren deuten auf eine anhaltend hohe Dynamik hin, was ZFCVINDIA zu einem erstklassigen Profiteur dieses Trends macht.

Technische analyse

Die technische Konstellation der ZFCVINDIA-Aktie präsentiert sich zunehmend konstruktiv und deutet auf ein bevorstehendes Aufwärtsmomentum hin. Nach einer gesunden Korrektur hat die Aktie ein solides Unterstützungsniveau im Bereich von ₹12.500 etabliert, von dem aus sie kürzlich kraftvoll nach oben abgeprallt ist. Dies signalisiert eine starke Kaufbereitschaft bei Rücksetzern.

Die wichtigsten technischen Indikatoren untermauern diese positive Einschätzung:

• Relative Strength Index (RSI): Der RSI bewegt sich aktuell im neutralen bis leicht bullischen Bereich um 60. Dies zeigt ein gesundes Momentum an, ohne dass die Aktie bereits überkauft wäre. Es besteht also reichlich Raum für weitere Kurssteigerungen, bevor überhitzte Bedingungen erreicht werden.
• MACD (Moving Average Convergence Divergence): Der MACD-Indikator hat kürzlich ein bullisches Crossover-Signal generiert, bei dem die MACD-Linie die Signallinie von unten nach oben durchbrochen hat. Dies ist ein klassisches Kaufsignal, das oft den Beginn einer neuen Aufwärtsbewegung anzeigt.
• Gleitende Durchschnitte: Der Aktienkurs notiert stabil über den wichtigen 50-Tage- und 200-Tage-Durchschnitten. Diese Linien fungieren nun als dynamische Unterstützungszonen und bestätigen den übergeordneten Aufwärtstrend. Ein "Golden Cross" (Kreuzung des 50-Tage-GD über den 200-Tage-GD) hat den langfristigen bullischen Trend bereits vor einigen Monaten bestätigt.

Die Chartstruktur zeigt eine klassische "Aufwärtstrend-Korrektur-Fortsetzung"-Formation. Der jüngste Anstieg über einen kurzfristigen Abwärtstrendkanal kann als klares technisches Kaufsignal interpretiert werden. Für technisch orientierte Anleger stellt das aktuelle Niveau eine vielversprechende Gelegenheit dar, sich vor der nächsten Impulswelle zu positionieren.

Fundamentale analyse

Fundamental betrachtet ist ZF Commercial Vehicle Control Systems India Ltd. ein erstklassiges Unternehmen, das die technologische Überlegenheit seiner deutschen Muttergesellschaft mit dem dynamischen Wachstum des indischen Marktes verbindet. Die Finanzkennzahlen spiegeln diese Stärke wider. Das Unternehmen verzeichnet ein beeindruckendes Umsatzwachstum von über 15 % pro Jahr, angetrieben durch seine dominante Marktstellung bei Brems- und Kontrollsystemen für Nutzfahrzeuge.

Die Profitabilität ist ebenfalls bemerkenswert. Dank effizienter Produktionsprozesse und einer starken Preissetzungsmacht erzielt ZFCVINDIA hohe und stabile Margen. Die enge Anbindung an die Forschungs- und Entwicklungsabteilungen von ZF in Deutschland sichert einen kontinuierlichen Fluss an Innovationen und einen technologischen Vorsprung gegenüber Wettbewerbern.

Die Bewertung der Aktie mag auf den ersten Blick hoch erscheinen, was für Qualitätsunternehmen in Wachstumsmärkten typisch ist. Ein Blick auf das Kurs-Gewinn-Wachstums-Verhältnis (PEG-Ratio) relativiert dies jedoch. Das hohe erwartete Gewinnwachstum rechtfertigt eine höhere Bewertung und deutet darauf hin, dass die Aktie trotz ihres Preises noch erhebliches Aufwärtspotenzial besitzt.

Zu den strukturellen Stärken zählen:

• Marktführerschaft: ZFCVINDIA ist der unangefochtene Marktführer in seinem Segment in Indien.
• Starke Marke: Der Name ZF steht weltweit für Qualität und Zuverlässigkeit, was ein entscheidender Wettbewerbsvorteil ist.
• Innovation: Das Unternehmen ist führend bei der Einführung von Technologien für sicherere, effizientere und zunehmend autonomere Nutzfahrzeuge.

Volumen und liquidität

Das Handelsvolumen der ZFCVINDIA-Aktie an der National Stock Exchange of India (NSE) hat in den letzten Monaten stetig zugenommen. Dies ist ein klares Indiz für wachsendes Interesse von institutionellen Investoren, sowohl aus dem Inland als auch aus dem Ausland. Ein hohes und stabiles Volumen ist ein Zeichen für Marktvertrauen und gewährleistet eine gute Liquidität, was den Ein- und Ausstieg für Anleger erleichtert.

Für Schweizer Anleger ist die Aktie problemlos über internationale Broker handelbar, die Zugang zu den indischen Börsen bieten. Die zunehmende Liquidität reduziert die Transaktionskosten und macht die Aktie auch für grössere Investments attraktiv. Der Streubesitz (Free Float) ist ausreichend hoch, um eine dynamische und faire Kursfindung zu ermöglichen, ohne von einzelnen Grossaktionären übermässig beeinflusst zu werden. Das steigende Interesse zeigt, dass der Markt beginnt, das volle Potenzial dieser "Deutsch-Indischen" Erfolgsgeschichte zu erkennen.

Katalysatoren und positive aussichten

Die Zukunftsaussichten für ZF Commercial Vehicle Control Systems India Ltd. sind ausserordentlich positiv und werden von mehreren starken Katalysatoren angetrieben:

• Elektrifizierung des Transportsektors: Indien steht am Anfang einer grossen Transformation hin zur E-Mobilität, auch bei Nutzfahrzeugen. ZFCVINDIA ist perfekt positioniert, um als Schlüssellieferant für elektrische Antriebs- und Steuerungssysteme von diesem Megatrend zu profitieren.
• Verschärfung der Sicherheitsvorschriften: Die indische Regierung führt schrittweise strengere Sicherheits- und Emissionsvorschriften ein (vergleichbar mit den Euro-Normen). Dies erhöht die Nachfrage nach den hochmodernen Brems- und Fahrerassistenzsystemen von ZFCVINDIA.
• Neue strategische Partnerschaften: Das Unternehmen baut seine Beziehungen zu führenden Lkw-Herstellern wie Tata Motors, Ashok Leyland und internationalen Marken, die in Indien produzieren, kontinuierlich aus. Jeder neue Grossauftrag hat das Potenzial, den Aktienkurs signifikant zu beflügeln.
• Exportpotenzial: ZFCVINDIA dient zunehmend als Produktionsdrehscheibe für ZF, um andere Märkte in Südostasien und Afrika zu beliefern, was zusätzliche Wachstumschancen eröffnet.
• ESG-Fokus: Als Teil des globalen ZF-Konzerns verfolgt das Unternehmen eine klare ESG-Strategie, was es für nachhaltig orientierte Fonds und Anleger zunehmend attraktiv macht.

Anlagestrategien

Die Aktie von ZFCVINDIA bietet überzeugende Argumente für verschiedene Anlagehorizonte:

• Kurzfristig: Trader können das positive technische Momentum nutzen. Der Ausbruch aus der jüngsten Konsolidierung bietet einen attraktiven Einstiegspunkt mit einem klaren Kursziel bei den vorherigen Höchstständen und einem gut definierbaren Stop-Loss unterhalb der Unterstützungszone.
• Mittelfristig: Anleger, die auf die nächsten 12-18 Monate blicken, können sich vor den erwarteten positiven Nachrichten positionieren. Die Kombination aus starken Quartalsergebnissen und neuen Regierungsinitiativen dürfte dem Kurs in diesem Zeitraum weiteren Auftrieb geben.
• Langfristig: Für langfristig orientierte Anleger stellt die Aktie eine strategische Kerninvestition dar. Sie ermöglicht eine Partizipation am säkularen Wachstumstrend Indiens und an der technologischen Transformation des globalen Transportsektors. Die Aktie verkörpert eine seltene Kombination aus der Stabilität eines deutschen Technologieführers und der Dynamik eines aufstrebenden Schwellenlandes.

Ist jetzt der richtige zeitpunkt für einen kauf?

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass ZF Commercial Vehicle Control Systems India Ltd. eine aussergewöhnliche Investmentchance darstellt. Die Aktie vereint eine dominante Marktposition, eine robuste fundamentale Basis, ein vielversprechendes technisches Setup und eine Reihe starker zukünftiger Wachstumstreiber. Die fundamentalen Stärken des Unternehmens, gepaart mit dem günstigen makroökonomischen Umfeld in Indien, schaffen eine solide Grundlage für eine nachhaltig positive Wertentwicklung.

Die jüngste Kursentwicklung deutet darauf hin, dass die Aktie nach einer Phase der Konsolidierung nun bereit für die nächste Aufwärtsbewegung ist. Die Kombination aus technischem Timing und fundamentaler Qualität macht das aktuelle Niveau besonders attraktiv. Für Anleger, die nach einer qualitativ hochwertigen Beteiligung am unaufhaltsamen Wachstum des indischen Transportsektors suchen, scheint die Aktie von ZF Commercial Vehicle Control Systems India eine strategische Überlegung wert zu sein, die eine seltene Kombination aus Stabilität und dynamischem Potenzial bietet.

Wie kann man ZF Aktien in der Schweiz kaufen?

Da die ZF Friedrichshafen AG ein privat geführtes Unternehmen und nicht an der Börse notiert ist, können Privatanleger keine Aktien des Unternehmens direkt erwerben. Es gibt jedoch alternative Wege, um in das Geschäftsumfeld von ZF zu investieren, beispielsweise durch den Kauf von Aktien börsennotierter Tochtergesellschaften oder durch den Handel mit Finanzinstrumenten, die deren Wertentwicklung widerspiegeln. Diese Investitionen können einfach und sicher über einen regulierten Online-Broker getätigt werden. Die zwei Hauptmethoden hierfür sind der direkte Kauf von Aktien (Spot-Kauf) oder der Handel über Differenzkontrakte (CFDs). Ein Vergleich der Broker, den Sie weiter unten auf dieser Seite finden, hilft Ihnen, die beste Plattform für Ihre Bedürfnisse auszuwählen.

Kauf per kasse

Der Kassakauf von Aktien einer börsennotierten Tochtergesellschaft von ZF bedeutet, dass Sie einen Bruchteil des Unternehmens tatsächlich besitzen. Sie werden zum Aktionär und können von potenziellen Kurssteigerungen und Dividenden profitieren. Die typischen Gebühren für diese Art von Transaktion sind eine feste Kommission pro Auftrag, die in der Regel in der lokalen Währung, z. B. CHF, berechnet wird. Dies ist eine klassische Anlagestrategie für Anleger, die einen mittel- bis langfristigen Horizont verfolgen und direkt am Erfolg des Unternehmens partizipieren möchten.

Beispiel eines Gewinnszenarios für Aktien

Nehmen wir als Beispiel die börsennotierte Tochtergesellschaft ZF Commercial Vehicle Control Systems India Ltd. Wenn der Aktienkurs bei 140 CHF liegt, können Sie mit einem Einsatz von 1.000 CHF etwa 7 Aktien kaufen, einschliesslich einer Maklergebühr von rund 5 CHF.

✔️ Gewinnszenario:
Wenn der Aktienkurs um 10 % steigt, sind Ihre Aktien nun 1.100 CHF wert.
Ergebnis: +100 CHF Bruttogewinn, d. h. +10 % auf Ihre Investition.

Handel über CFD

Der Handel mit CFDs auf Aktien einer ZF-Tochtergesellschaft ermöglicht es Ihnen, auf die Kursbewegungen der Aktie zu spekulieren, ohne diese tatsächlich zu besitzen. Dies bietet eine hohe Flexibilität und die Möglichkeit, Hebelwirkung einzusetzen, um Ihre Marktposition zu vergrössern. Die Hauptkosten sind der Spread (die Differenz zwischen Kauf- und Verkaufskurs) sowie mögliche Übernachtfinanzierungsgebühren, falls Sie Ihre Position über Nacht halten. Diese Methode eignet sich eher für kurzfristige Trader, die von Marktschwankungen profitieren möchten.

Gewinnszenario

Sie eröffnen eine CFD-Position auf die Aktie der ZF-Tochtergesellschaft mit einem 5-fachen Hebel. Dies verschafft Ihnen eine Marktposition im Wert von 5.000 CHF mit einem Einsatz von 1.000 CHF.

Wenn die Aktie um 8 % steigt, gewinnt Ihre Position 8 % × 5 = 40 %. Ergebnis: +400 CHF Gewinn bei einem Einsatz von 1.000 CHF (ohne Gebühren).

Abschliessender rat

Bevor Sie investieren, ist es unerlässlich, die Gebühren und Konditionen der verschiedenen Online-Broker sorgfältig zu vergleichen, insbesondere welche von ihnen den Handel mit den relevanten ZF-Tochtergesellschaften oder Anleihen anbieten. Die Wahl zwischen dem direkten Aktienkauf und dem CFD-Handel hängt letztendlich von Ihren persönlichen Anlagezielen, Ihrer Risikobereitschaft und Ihrem Anlagehorizont ab. Wägen Sie die Vor- und Nachteile jeder Methode ab, um eine fundierte Entscheidung zu treffen.

Unsere 7 Tipps für den Kauf von ZF-Aktien

Die neuesten Nachrichten über ZF

ZF Friedrichshafen AG ist ein privat geführtes Unternehmen und nicht börsennotiert. Die Anteile der ZF Friedrichshafen AG befinden sich vollständig in privater Hand, hauptsächlich gehalten von der Zeppelin-Stiftung, die von der Stadt Friedrichshafen verwaltet wird. Folglich ist ein direkter Erwerb von Aktien des Unternehmens für Privatanleger oder institutionelle Investoren am öffentlichen Markt nicht möglich, was für Schweizer Anleger eine grundlegende Information darstellt.

Für Anleger bieten sich handelbare Unternehmensanleihen als primäre Investitionsmöglichkeit in ZF an. Um dennoch in das Unternehmen zu investieren, können Anleger auf die an den Börsen gehandelten Unternehmensanleihen von ZF zurückgreifen. Beispielsweise bietet die Anleihe ZF Europe Finance B.V. mit Fälligkeit 2030 eine Verzinsung von 7 %, was für Schweizer Investoren, die nach festverzinslichen Wertpapieren suchen, eine interessante Alternative darstellen kann, insbesondere im aktuellen Zinsumfeld.

Das Unternehmen verzeichnete 2024 einen deutlichen Umsatzrückgang und einen erheblichen Nettoverlust. Die jüngsten Finanzergebnisse zeigen die Herausforderungen im Automobilsektor, mit einem Umsatz von 41,4 Milliarden Euro und einem Nettoverlust von 1,02 Milliarden Euro. Diese Kennzahlen sind entscheidend für die Bewertung der Kreditwürdigkeit und der finanziellen Stabilität des Unternehmens, insbesondere für Inhaber von ZF-Anleihen.

ZF setzt auf ein umfassendes Restrukturierungsprogramm zur Steigerung der zukünftigen Profitabilität. Angesichts der angespannten Ertragslage hat das Management ein strategisches Programm zur Portfolio-Optimierung und zum Schuldenabbau initiiert. Für Schweizer Finanzanalysten ist dieser proaktive Ansatz ein wichtiges Signal, dass das Unternehmen aktiv an der Verbesserung seiner Effizienz und Widerstandsfähigkeit arbeitet.

Die Kreditwürdigkeit von ZF wurde von Moody's mit negativem Ausblick bewertet. Die Ratingagentur Moody's stuft ZF mit Ba2 ein, was einem Rating im Non-Investment-Grade-Bereich entspricht, und hat den Ausblick auf negativ gesetzt. Diese Bewertung spiegelt die aktuellen finanziellen Herausforderungen wider und ist ein kritischer Faktor für die Risikobeurteilung durch Anleiheinvestoren und Finanzpartner in der Schweiz.

FAQ

P. Laurore

Finanzexpertin

Als Mitbegründerin von HelloSafe und Inhaberin eines Master-Abschlusses in Finanzwesen verfügt Pauline über ein anerkanntes Fachwissen im Bereich der persönlichen Finanzen, das sie nutzt, um den Benutzern zu helfen, ihre finanziellen Entscheidungen besser zu verstehen und zu optimieren. Bei HelloSafe spielt Pauline eine Schlüsselrolle bei der Gestaltung klarer, lehrreicher Inhalte über Sparen, Investitionen und persönliche Finanzen. Pauline hat eine Leidenschaft für die finanzielle Bildung und ist bestrebt, mit jedem von ihr betreuten Inhalt zuverlässige, transparente und unvoreingenommene Informationen für ein unabhängiges und informiertes Finanzmanagement zu liefern. Zu diesem Zweck hat sie über 100 Handelsplattformen getestet, um Internetnutzern zu helfen, die richtigen Entscheidungen zu treffen.